Дефицит ликвидности, случившийся из-за пика выплат корпоративного внешнего долга в марте и возросших налоговых выплат в апреле, привел к тому, что российская экономика дала трещину. Глава одного из крупнейших потребительских банков России (ВТБ 24), Михаил Задорнов, признался, что его банк готовится не к самым лучшим временам.
В предстоящий период ежедневные заимствования банками денежных средств у ЦБ могут достичь 400 млрд. руб., что превысит рекорд ежедневного рефинансирования в конце прошлого года, который составил 300 млрд. рублей,- по мнению зампреда ЦБ Алексея Улюкаева.
Улюкаев пояснил, что дефицит ликвидности может сложиться в результате оттока капитала, крупных налоговых выплат по НДС и погашения займов. В марте-апреле ЦБ готов ежедневно давать банкам до 700 млрд руб. дополнительно к текущим уровням ликвидности, для чего, возможно, придется увеличить лимит регулятора на рефинансирование банковской системы, который сейчас составляет 500 млрд. рублей в день. Такие рекорды не могут не вызывать беспокойства, и уже не кажется, что разговоры о мировом финансовом кризисе, начавшемся летом в США, никак не относятся к России.
Объем платежей по внешним обязательствам российских заемщиков может составить в марте порядка 10 млрд долларов. Причем большая часть выплат приходится на одного заемщика – Роснефть, которая должна будет отдать в марте сразу 5,7 млрд долларов, подчеркивают аналитики Citi.
«Доходы населения в этом году не будут расти так быстро, как раньше, замедлится рост кредитования, увеличится доля просроченных кредитов, банки будут кредитовать под более серьезное обеспечение», - заметил Задорнов.
На саму же банковскую систему России приходится 25% корпоративного внешнего долга. В марте-апреле банки должны будут рассчитаться по внешним обязательствам на сумму 3,7 млрд долларов, около трети из которых приходится на банк «Русский стандарт». ВТБ должен будет погасить два синдицированных кредита (кредит, предоставляемый несколькими кредиторами одному заемщику) на 325 млн долларов.
Задорнов отметил, что за рецессией в США последует серьезное замедление экономики во всем мире, следовательно, упадут цены на сырье, а это не малая угроза для нас.
«За последние полгода ВТБ-24 пересмотрел кредитные линии корпоративным клиентам, значительную часть из них закрыл. "Мы более внимательно стали подходить к анализу заемщиков, тем самым ужесточили соотношение кредит-залог по основным обеспеченным продуктам», – сообщил председатель правления.
Таким образом, Центробанк принял решение об изменении процентных ставок по всем проводимым операциям, также была повышена ставка рефинансирования с 10% до 10,25% годовых.
Глава Минфина Алексей Кудрин, занимающийся снижением инфляции в стране, сказал, что правительство и Центробанк сосредоточат усилия по борьбе с инфляцией.
«ЦБ повышением ставок ставит цель борьбы с инфляцией. В то же время, ограничивая объемы рефинансирования и поднимая резервные требования, Центробанк тем самым понижает ликвидность банков. В целом, ЦБ демонстрирует, что инфляция становится приоритетом на ближайшее время», — замечает старший экономист «Ренессанс Капитала» Елена Шарипова.
Однако аналитики уверены, что Центробанк России обладает достаточно надежными инструментами и достаточными финансовыми ресурсами для регулирования дефицита ликвидности в стране.
«Есть некоторая проблема доступа региональных, небольших банков к тем механизмам рефинансирования, которые предлагает ЦБ. Этот механизм рассчитан, прежде всего, на крупные финансовые институты. Конечно, сейчас уже функционирует двухступенчатая система финансирования, когда небольшие банки получают средства через крупные федеральные банки. Однако в таком случае стоимость финансовых ресурсов для небольших банков возрастает», - рассказал эксперт.
Самое серьезное обстоятельство этого кризиса, которое задевает российскую банковскую систему, - отток иностранного банковского капитала, что способствует развитию мирового финансового кризиса, также снижается доверие между банками и клиентами.
Одинцова Екатерина, RealtyPress.ru